Verdt det? ikke verdt det?

En dag sammenlignet jeg inntektene til meglerstyrt Simple IRA med inntektene fra en mye mindre IRA. Jeg klarte meg selv ved å investere i selskaper som traff min interesse. På en eller annen måte tjente planen på egen hånd fire ganger så mye som den meglerstyrte. Jeg bestemte at gebyrene jeg betalte megleren ikke var verdt.

Lurer du på lignende avgjørelser når det gjelder å bruke den hardt opptjente skrapingen? CBS MoneyWatchs Executive Editor Jack Otter skrev en bok for folk akkurat som oss som heter Worth It… Not Worth It?

"Uansett hvor jeg har jobbet, har jeg alltid vært fyren folk kommer med økonomiske spørsmål, " sier Otter. Og han oppdaget at selv erfarne gründere ikke alltid var klare på økonomiske forhold. "Jeg skjønte at mange i finanspressen snakker forbi dem som virkelig trenger hjelpen, " forklarer han. “De er for esoteriske. Folk vil ha et format de kan forstå og bruke. ”

Her er noen vanlige spørsmål om "verdt det eller ikke verdt det" og Otter tar for seg hver:

Bør du kjøpe eller leie et hjem? I de fleste tilfeller er det mer fornuftig å kjøpe fordi et hjem vil sette pris på over tid og, som Otter sier, "være en veldig verdifull eiendel etter 30 år." Med mindre du er en meget disiplinert sparer og investor, kommer du ikke å komme frem som det med leie.

Bør jeg ansette en eiendomsmegler eller selge eiendommen min på egen hånd? "Akademiske studier har vist at eiendomsmeglere ikke får deg 6 prosent mer på huset ditt, " sier Otter, "men de bringer ferdigheter til bordet som de fleste ikke har." Når det er sagt, hvis du er flink til å forske, markedsføre og forhandle og (her er den store) ha tid, det er bedre for deg å ikke ansette en agent. Men for mange av oss er tid penger. Ansett i så fall en agent.

Er det bedre å kjøpe eller leie en bil? "Jeg tar til orde for å kjøpe, " sier Otter, "fordi du kan få avskrivningene raskere. Når du leier, hjelper du forhandleren med å betale for maksimal avskrivning, og så returnerer du bilen to eller tre år senere. ”Otter sier at det er tilfeller der leasing kan være fornuftig. For eiere av små bedrifter som trekker bilutgiftene på skatten, kan leasing være best, spesielt hvis de ikke vil ha den ekstra gjelden på bøkene.

Bør jeg betale ned gjelden eller investere? Når det gjelder kredittkortsgjeld med høy rente, er dette ingen hjerner. Betal først kredittkortgjelden. Men med gjeld med lavere rente, som et boliglån, er ikke svaret like enkelt. Pantelenter er fradragsberettiget, så som Otter påpeker, “det er rimeligere enn annen gjeld.” Han legger til, “Akademiske studier har funnet ut at det er bedre å investere penger på en skattemessig fordelt konto som en 401 (k) heller enn å betale ned pantelånet tidlig. ”

Bør du spare for pensjonisttilværelse eller på barnas høyskole først? Otter sier at for et barn som er født i dag, vil det koste over $ 600 000 dollar å sende den ungen til Harvard University i fire år. Det kan få deg til å tro at det er på tide å begynne å sette av for utdanning. Men ikke så raskt. Otter påpeker at du alltid kan få stipend og lån til college. "Du kan ikke få lån til pensjonen din, " sier han. “Faren for å gå tom for penger før du dør er veldig reell. Så sett på din egen oksygenmaske før du setter masken på barna dine. ”

Bør jeg investere sparepengene mine i et aksjefond eller lage min egen pensjonsplan? "Jeg tror folk ikke har noen anelse om hvordan sparepengene deres blir spist bort av gebyrene som gjensidige fond krever", sier Otter. Han sier at et gebyr på 1, 3 prosent kanskje ikke høres ut som mye, men at det kan spise opp halvparten av avkastningen. Hva er svaret for en liten bedriftseier? Otter råder til å prøve å koble seg til andre organisasjoner eller bedrifter for å få fordelene av en større paraplyplan. “Eller i stedet for å tilby dine ansatte mange, mange valg, gjør du en bare plan. Avgiftene er lavere. ”